Що таке податок на приріст капіталу?
Податок на приріст капіталу (у побуті — «податок Белки» (podatek Belki)) — це фіксований податок 19% з доходу від фінансових інвестицій. Прибутки від продажу цінних паперів (акції, ETF, облігації), похідних інструментів (CFD, опціони, ф’ючерси) і криптовалют (віртуальних валют) оподатковує art. 30b закону про PIT, а дивіденди та відсотки — art. 30a.
Увага: термін «податок Белки» (podatek Belki) вживають як для податку на приріст капіталу (Art. 30b), так і для податку на банківські відсотки (Art. 30a). У цьому посібнику ми розглядаємо обидва.
Податок на приріст капіталу стосується кожного, хто продав акції, ETF, облігації, криптовалюти чи похідні інструменти з прибутком. Не має значення, чи ви інвестуєте на польській біржі (GPW), чи на іноземних платформах. Податковий обов’язок виникає під час продажу (відплатного відчуження) — саме володіння активами податку не породжує. Щодо криптовалют податок виникає лише під час обміну на гроші, товар чи послугу; обмін однієї криптовалюти на іншу є нейтральним. Що важливо: у Польщі немає пільгової ставки для довгострокових інвестицій. Незалежно від того, чи ви тримали акції 1 день, чи 10 років, — ставка завжди становить 19%.
Хто повинен платити податок на приріст капіталу?
Обов’язок подати PIT-38 мають:
- Польські податкові резиденти, які продали цінні папери (акції, ETF, облігації)
- Інвестори на іноземних платформах (Interactive Brokers, Revolut, Trading 212, DEGIRO)
- Особи, які продали криптовалюти за гроші, товари чи послуги — або лише купили їх (витрати вказуються в PIT-38, щоб перейти на наступні роки)
- Особи, які закрили позиції в контрактах CFD, опціонах чи ф’ючерсах
- Особи, які отримали іноземні дивіденди (розділ G PIT-38)
Хто НЕ зобов’язаний подавати PIT-38?
- Інвестори, які інвестують виключно через IKE або IKZE (ці угоди не вказуються в PIT-38)
- Особи, які у відповідному році нічого не продали і не купували криптовалют (саме володіння не оподатковується)
- Особи, які отримали лише польські дивіденди, з яких податковий агент (płatnik) утримав податок
Що оподатковується?
Як розрахувати податок?
Податок = (Виручка від продажу − Витрати на отримання доходу) × 19%. Витрати — це ціна купівлі проданих паперів і брокерські комісії — за купівлю та за продаж. Польща вимагає методу FIFO (First In, First Out) — під час продажу першими списуються папери, куплені найраніше (art. 30b ust. 7).
Приклад розрахунку
Ви купили 100 акцій по 50 PLN (5 000 PLN + 20 PLN комісії). Продали їх по 70 PLN (7 000 PLN, комісія 20 PLN). Виручка: 7 000 PLN. Витрати: 5 000 + 20 + 20 = 5 040 PLN. Дохід: 7 000 − 5 040 = 1 960 PLN. Податок: 1 960 × 19% = 372 PLN (після округлення).
Практичний розрахунок податку — 4 сценарії
Сценарій 1: Польські акції (XTB)
Ви купили 200 акцій KGHM по 120 PLN у березні 2025 р. (24 000 PLN + 29 PLN комісії). Продали їх у жовтні по 155 PLN (31 000 PLN, комісія 29 PLN). Виручка: 31 000 PLN. Витрати: 24 000 + 29 + 29 = 24 058 PLN. Дохід: 6 942 PLN. Податок: 6 942 × 19% = 1 319 PLN. XTB надішле вам PIT-8C з виручкою 31 000 PLN і витратами 24 058 PLN, а у вашому e-PIT вони опиняться в полях C.20 і C.21 (виручка з PIT-8C) — достатньо їх перевірити.
Сценарій 2: Іноземні акції (Interactive Brokers)
Ви купили 50 акцій Microsoft (MSFT) по $420 у січні 2025 р. Суми ви перераховуєте за середнім курсом NBP з останнього робочого дня перед днем отримання виручки або понесення витрати (art. 11a ust. 1) — на практиці перед днем розрахунку за угодою, який у США припадає на робочий день після її укладення (T+1). Припустімо курс 4,0520: витрата 50 × 420 × 4,0520 = 85 092 PLN + 5 PLN комісії = 85 097 PLN. Ви продали в липні по $480, курс 3,9780: виручка 50 × 480 × 3,9780 = 95 472 PLN, а комісія 5 PLN — це витрата. Дохід: 95 472 − 85 097 − 5 = 10 370 PLN. Податок: 10 370 × 19% = 1 970 PLN. IBKR не надсилає PIT-8C — ви імпортуєте звіт у калькулятор, а суми потрапляють до полів C.22 і C.23 (інша виручка).
Сценарій 3: Криптовалюти (Binance)
У лютому ви купили 0,5 BTC за 90 000 PLN. У травні продали 0,3 BTC за 63 000 PLN. Виручка: 63 000 PLN. Витрати: 90 000 PLN — щодо криптовалют ви відраховуєте всі витрати на купівлю, понесені у відповідному році, а не вартість проданої частини (art. 22 ust. 14–16). Дохід: 0 PLN; перевищення витрат 27 000 PLN переходить на наступний рік. Якби замість продажу ви обміняли BTC на ETH, це не було б податковою подією (art. 17 ust. 1f). УВАГА: криптовалюти мають окрему частину E/F у PIT-38 (не C/D) — це ІНШИЙ механізм, ніж збиток від акцій!
Сценарій 4: Збиток із відрахуванням
У 2024 р. ви продали акції зі збитком 15 000 PLN і вказали його в PIT-38. У 2025 р. у вас дохід 25 000 PLN. Збиток не перевищує 5 млн PLN, тож ви можете відрахувати його повністю за один рік (art. 9 ust. 3 pkt 2). База: 25 000 − 15 000 = 10 000 PLN. Податок: 10 000 × 19% = 1 900 PLN замість 4 750 PLN. Економія: 2 850 PLN. PIT-38 потрібно подати і за рік зі збитком (art. 45 ust. 1a pkt 1) — саме в ньому ви вказуєте збиток, який потім відраховуєте.
Податок і ваш брокер — що потрібно знати
Спосіб розрахунку залежить від того, чи користуєтеся ви польським, чи іноземним брокером:
Польські брокери
Польські брокерські доми (XTB, mBank eMakler, Pekao, Millennium) до кінця лютого надсилають PIT-8C з виручкою та витратами за угодами. В e-PIT вони потрапляють до полів C.20 і C.21. Ви можете перевірити їх вручну або імпортувати угоди в калькулятор.
Іноземні брокери
Іноземні брокери (Interactive Brokers, Revolut, Trading 212, DEGIRO, eToro) НЕ надсилають PIT-8C. Ви експортуєте звіт про угоди (CSV, Flex Query, PDF) та імпортуєте його в калькулятор. Система розрахує FIFO, перерахує валюти за курсами NBP і підготує суми для PIT-38 (поля C.22 і C.23), а також — коли дохід отримано з-за кордону — додатки PIT/ZG.
Коли і як сплатити — PIT-38
Податок на приріст капіталу ви розраховуєте раз на рік у декларації PIT-38. Строк: 30 квітня року, що настає після податкового року, — до цього дня також потрібно сплатити податок. Декларацію можна подати через e-Urząd Skarbowy (Twój e-PIT), через представника за довіреністю або в паперовому вигляді в податковій (Urząd Skarbowy).
Як законно зменшити податок?
IKE (Indywidualne Konto Emerytalne — індивідуальний пенсійний рахунок) — доходи з IKE звільнені від податку (art. 21 ust. 1 pkt 58), якщо ви знімете кошти на умовах закону про IKE та IKZE, зокрема після досягнення 60 років. IKZE (Indywidualne Konto Zabezpieczenia Emerytalnego — індивідуальний рахунок пенсійного забезпечення) — внески ви відрахуєте від доходу. Збиток минулих років — збиток від капітальних доходів (kapitały pieniężne) за 5 попередніх років можна відрахувати від доходу (art. 9 ust. 3). Брокерські комісії — комісії за купівлю та продаж є витратами і зменшують дохід.
Коли НЕ потрібно платити податок?
IKE (Indywidualne Konto Emerytalne — індивідуальний пенсійний рахунок): доходи з IKE звільнені від податку, якщо ви знімете кошти на умовах закону про IKE та IKZE — зокрема після досягнення 60 років (art. 21 ust. 1 pkt 58). Ліміт внесків на IKE у 2026 р.: 28 260 PLN. IKZE (Indywidualne Konto Zabezpieczenia Emerytalnego — індивідуальний рахунок пенсійного забезпечення): внески ви відрахуєте від доходу в році внеску, а виплата після досягнення 65 років оподатковується фіксованим податком 10% замість 19%. Важливо: у Польщі НЕМАЄ неоподатковуваної суми для податку на приріст капіталу — навіть 1 PLN прибутку оподатковується податком 19%. У Великій Британії звільнення від CGT становить 3 000 GBP на рік, а в Німеччині фіксоване відрахування (Sparer-Pauschbetrag) — 1 000 EUR.
FIFO — обов’язковий метод у Польщі
Art. 30b закону про PIT зобов’язує застосовувати метод FIFO (First In, First Out). Це означає, що під час продажу акцій першими списуються ті, що куплені найраніше. Ви не можете обрати LIFO чи середньозважену ціну. Наш калькулятор автоматично застосовує FIFO до всіх угод.
Дізнайтеся більше про метод FIFO →Порівняння з іншими країнами
Польща має одну з найпростіших, але водночас менш вигідних структур податку на приріст капіталу в Європі. Станом на 2026 р.:
| Країна | Ставка | Неоподатковувана сума |
|---|---|---|
| Польща | 19% | Немає |
| США | 0% / 15% / 20% | 0% до порогу доходу |
| Велика Британія | 18% / 24% | 3 000 GBP |
| Німеччина | 25% + солідарний збір | 1 000 EUR |
| Нідерланди | 36% від передбачуваного прибутку (box 3) | Неоподатковувана сума активів |
Найпоширеніші помилки в розрахунку біржового податку
Забутий PIT/ZG
дохід від продажу цінних паперів або криптовалют, отриманий за кордоном, потребує PIT/ZG — окремого для кожної країни (дивіденди його не потребують)
Неправильний курс NBP
застосовується середній курс з останнього робочого дня перед днем отримання виручки (art. 11a) — на практиці перед днем розрахунку за угодою, а не перед днем її укладення
Інший метод, ніж FIFO
у Польщі для цінних паперів FIFO є ОБОВ’ЯЗКОВИМ (art. 30b ust. 7)
Пропуск комісій
комісії за купівлю та продаж є витратами і ЗМЕНШУЮТЬ дохід — не пропускайте їх
Неподання PIT-38 у збитковому році
декларацію потрібно подати і в разі збитку — саме в ній ви вказуєте збиток для відрахування в наступних роках
Змішування крипто з акціями
криптовалюти (частина E/F) та акції (частина C/D) розраховуються ОКРЕМО
Розрахуйте податок автоматично
Замість рахувати вручну — імпортуйте звіти брокера в калькулятор PIT-38. Система автоматично застосує FIFO, перерахує валюти за курсами NBP і підготує готовий звіт для декларації.
Імпорт від 20+ брокерів. Автоматичний FIFO і курси NBP.